מניות יצרניות זיכרונות השבבים נמצאות תחת לחץ, לאחר התקדמות טכנולוגיות של החברה הסינית CXMT שעוררה חשש מפני החרפת התחרות בענף.
אילון מאסק, מנכ"ל טסלה ו-SpaceX, התייחס להתפתחויות והזהיר כי היכולת של סין להגדיל במהירות את היקפי הייצור עלולה לשנות את מאזן הכוחות בשוק.
"כשסין מצליחה להבין איך לייצר מוצר, היכולת שלה להגדיל את הייצור בקנה מידה רחב עולה לעיתים קרובות על זו של שאר העולם יחד. ראינו זאת, למשל, בסוללות ליתיום ובאנרגיה סולארית", כתב מאסק ב-X.
דבריו הגיעו בתגובה לפוסט על הירידות במניות השבבים, בעקבות התקדמותה של CXMT. נשיא החברה, קאו קאניו, הציג בסוף השבוע באירוע בשנגחאי התקדמות משמעותית בארכיטקטורה חדשה לתאי זיכרון. החברה מתכננת להשיק מוצרים המבוססים על הטכנולוגיה עד סוף השנה.
החשש בקרב המשקיעים הוא שהתחרות הסינית הגוברת תפגע בכוח התמחור של יצרניות זיכרונות השבבים ותצמצם את רווחיהן. על רקע זה, משקיעים החלו לצמצם החזקות במניות שנהנו מההתלהבות סביב ה-AI.
מניית מיקרון ירדה ב-3.8% אתמול ואיבדה כ-4% נוספים במסחר המוקדם היום (שלישי). סנדיסק נפלה ב-5.9% אתמול וירדה בכ-5% נוספים במסחר המוקדם. ירידות חדות נרשמו גם במניות SK Hynix, ווסטרן דיגיטל וסיגייט.
מאסק משווה בין שבבים לתעשיית החלל
מאסק השווה את המצב בשוק השבבים לתעשיית החלל, שבה לדבריו SpaceX נהנית מיתרון משמעותי בהיקף המטען שהיא משגרת למסלול. עם זאת, הוא ציין כי סין אחראית כיום לרוב המטען המשוגר למסלול בידי חברות שאינן SpaceX.
"SpaceX היא דוגמה חריגה, שבה המסה שהיא משגרת למסלול גדולה בערך פי עשרה מזו של שאר העולם, אבל סין אחראית כיום לרוב המסה שמשוגרת למסלול מחוץ ל-SpaceX. SpaceX היא חריגה במערכת", כתב.
מאסק הוסיף כי לא ברור אם שוק זיכרונות ה-RAM יצליח להימנע מתחרות דומה. לדבריו, לפני כשלוש שנים בלבד זיכרונות RAM נחשבו למוצר בסיסי עם שולי רווח נמוכים, וכעת סין מתקדמת במהירות בפיתוח טכנולוגיות בתחום.
"תקני LP5 ו-LP6 מתוכננים לפי תקן משותף, ונראה שסין מצליחה לפתור את האתגרים בתחום במהירות", סיכם מאסק.
