חברת לנובו (Lenovo Group Ltd) רשמה את החודש הטוב ביותר שלה מזה למעלה 25 שנה, כאשר המנייה הכפילה את שוויה במהלך החודש הנוכחי, בעוד התלהבות המשקיעים נבנית סביב תחזית הצמיחה של החברה המונעת מבינה מלאכותית.
היום (שישי) המניות זינקו בכ-22% והשלימו עלייה של 105% החודש. זהו הזינוק החודשי הגבוה ביותר של החברה מאז שנת 1999.
הראלי האץ לאחר שהדוחות הכספיים הראו כי הכנסות הקשורות ל-AI סייעו לקזז את הלחץ הנובע מעליית מחירי הרכיבים. הדבר עזר לחברה לבסס את מעמדה כבעלת הביצועים הטובים ביותר השנה במדד ההנג סנג, שרשם השנה ירידה של כ-12%.
הזינוק האחרון מגיע גם ברקע לתחזית אופטימית שסיפקה חברת דל (Dell), שנקשרה לביקוש החזק לשרתי AI. הדבר הקפיץ את מניות המחשוב ברחבי אסיה.
ההשפעה החיובית מתחזיתה של דל הזינה את האופטימיות סביב לנובו, כאשר המשקיעים רואים בחברה שחקנית פוטנציאלית חזקה בתחום ה-AI.
"הצמיחה בתחום שרתי ה-AI היא המנוע המרכזי, כאשר הביקוש מתרחב כעת מחברות ה-Hyperscalers למגזר הארגוני, לצורך דרישות של הסקת בינה מלאכותית (inference) – מה שמטיב עם יצרניות שרתים מסורתיות כמו לנובו ודל", כך הסבירו אנליסטים בבלומברג.
הדוחות הכספיים של לנובו לשנת 2025, הראו כי היא שמרה על שולי רווחיות יציבים למרות מחסור ויוקר בשבבי זיכרון. נתון זה תומך בהערכה כי החברה ממוקמת בעמדה טובה יותר בהשוואה למתחרותיה הקטנות.
הסנטימנט החיובי קיבל רוח גבית גם מהאופטימיות סביב פעילות שרתי ה-AI וסוכני ה-AI שלה, ואף התעצם לאחר שנקב גולדמן זאקס במחיר יעד למנייה הגבוה ביותר מכפול ממחירה הקודם.
העליות במניית חומרת המחשב של לנובו מנוגדות למגמה של חברות טכנולוגיה אחרות הנסחרות בהונג קונג. פלטפורמות האינטרנט שם מתמודדות עם תחרות ולחץ על שורת הרווחיות, בשל הצורך בהוצאות כבדות על חומרת ותשתיות AI.
