הטלטלות האחרונות בוול סטריט החזירו את חוסר הוודאות לשווקים: מדד S&P 500 זינק ביותר מ-10% באפריל, אך זאת לאחר ירידות חדות בחודשים שקדמו לכך. בזמן שמשקיעים רבים מנסים לתזמן את השוק, יש מי שממשיך לדבוק באסטרטגיה הישנה של "לקנות איכות ולהחזיק לאורך זמן" – וורן באפט.
למרות שבאפט פרש בסוף השנה שעברה מתפקידו כמנכ"ל ומוביל ההשקעות של ברקשייר האת'וויי, מרבית תיק ההשקעות של החברה עדיין מבוסס על הבחירות שלו. אתר Motley Fool סימן כעת שלוש מניות מרכזיות מתוך תיק ההחזקות של ברקשייר, שלדבריו ממשיכות להיות "בחירות בטוחות" גם בתקופה תנודתית במיוחד.
ויזה (V): העולם עובר לכרטיסים – והחברה ממשיכה להרוויח
ענקית התשלומים ויזה (V) נהנית משינוי ארוך טווח בהרגלי הצריכה: יותר ויותר אנשים משלמים בכרטיסים ובאפליקציות במקום במזומן.
לפי הנתונים בארה"ב, כ-31% מהעסקאות מבוצעות כיום בכרטיסי אשראי ודביט, לעומת 7% בלבד במזומן. המגמה הזו ממשיכה לחזק את פעילות החברה גם בתקופות של האטה כלכלית.
ברבעון האחרון דיווחה ויזה על עלייה של 9% בהיקף התשלומים ועל צמיחה של 17% בהכנסות. למעשה, למעט תקופת הקורונה, החברה כמעט ולא רשמה ירידה שנתית בהכנסות במשך קרוב ל-20 שנה.
ברקשייר האת'וויי מחזיקה בכ-8.3 מיליון מניות ויזה, בשווי של כ-2.7 מיליארד דולר וההשקעה הזו הניבה תשואה של יותר מ-300% בעשור האחרון.
וריסיין (VRSN): החברה השקטה ששולטת באינטרנט
וריסיין (VRSN) אולי פחות מוכרת לציבור הרחב, אך מדובר באחת ההחזקות היציבות והייחודיות בתיק של באפט.
החברה אחראית לניהול שמות המתחם (Domains) מסוג ".com" ו-".net", כלומר, היא זו שמוודאת שכתובת אינטרנט מסוימת אכן זמינה ונרשמת בצורה מסודרת. בפועל, כמעט כל אתר אינטרנט בעולם עובר דרכה בשלב כזה או אחר.
המודל העסקי של וריסיין פשוט אך עוצמתי: גביית תשלום שנתי קטן ממיליוני בעלי אתרים ברחבי העולם. בנוסף, החברה מספקת גם שירותי אבטחת סייבר ותשתיות אינטרנט.
בשנה האחרונה הכניסה החברה כ-1.66 מיליארד דולר ורשמה רווח נקי של 826 מיליון דולר, זהו שיעור רווחיות חריג בעוצמתו.
למרות שלא מדובר בחברת צמיחה נוצצת, היתרון של וריסיין טמון בכך שהאינטרנט לא הולך לשום מקום וגם לא האתרים שפועלים עליו.
קוקה-קולה (KO): מניית הדיבידנד האולטימטיבית
קוקה-קולה (KO) היא אחת ההשקעות המזוהות ביותר עם וורן באפט וגם אחת הגדולות ביותר של ברקשייר האת'וויי כיום, בשווי של יותר מ-30 מיליארד דולר.
מעבר למשקה הדגל המפורסם, החברה מחזיקה במותגים עולמיים נוספים כמו Minute Maid, Powerade, Gold Peak ו-Dasani. אבל הסיבה האמיתית שבאפט ממשיך להחזיק במניה במשך עשרות שנים היא הדיבידנד.
קוקה-קולה מחלקת דיבידנד באופן רציף כבר עשרות שנים ואף הגדילה אותו במשך 64 שנים ברציפות, נתון שמציב אותה בין "מלכות הדיבידנד" הבודדות בוול סטריט.
עבור משקיעים שמחפשים יציבות ותזרים מזומנים קבוע גם בתקופות של חוסר ודאות, מדובר באחת המניות הבולטות בשוק.
המסר של באפט לשוק התנודתי
בזמן שמשקיעים רבים מנסים לרדוף אחרי הטרנד הבא או להגיב לכל תנודה במדדים, תיק ההשקעות של וורן באפט ממשיך להזכיר את עקרון הבסיס שלו: חברות חזקות, עם יתרון תחרותי ברור, פעילות יציבה ויכולת לייצר מזומנים לאורך זמן – הן אלו ששורדות גם את התקופות הסוערות ביותר בשוק.
תוכן האתר אינו מהווה ייעוץ השקעות
המידע המופיע באתר זה, לרבות כתבות, סקירות, ניתוחים, נתונים וכל תוכן אחר, מיועד למטרות כלליות, אינפורמטיביות ולימודיות בלבד, ואין לראות בו המלצה, חוות דעת, ייעוץ או תחליף לייעוץ השקעות אישי ו/או שיווק השקעות המותאם לצרכים הספציפיים של אדם מסוים.
המידע אינו מהווה הצעה או הזמנה לרכישה או למכירה של ניירות ערך או כל נכס פיננסי אחר. כל אדם המעוניין לבצע פעולות השקעה, חייב לבחון את המידע באופן עצמאי, תוך התחשבות במצבו הכלכלי, צרכיו האישיים ורמת הסיכון המתאימה לו.
השימוש במידע שפורסם באתר הוא על אחריות המשתמש בלבד.
המערכת והחברה המפעילה אינם אחראים לכל הפסד או נזק שייגרמו, במישרין או בעקיפין, כתוצאה משימוש במידע, הסתמכות עליו או ביצוע פעולה כלשהי בהסתמך עליו.
לפני קבלת כל החלטת השקעה, יש להתייעץ עם יועץ השקעות מוסמך ובעל רישיון מתאים.
מעניין מאוד! וורן באפט תמיד יודע לבחור את ההימורים הנכונים. איזה שלוש המניות האלו?
מעניין מאוד! באפט תמיד יודע לבחור מניות יציבות. איזה מהשלוש האלה אתם ממליצים לקנות עכשיו?
וריסיין !
בשוק כזה תנודתי, זה מרגיע לדעת שבאפט עדיין בונה על חברות עם דיבידנדים קבועים. תודה על הכתבה!
וורן באפט הוא המלך של ההשקעות ארוכות הטווח. אלה שלוש המניות שאני הולך לבדוק בתיק שלי.
היי, אם באפט מהמר עליהן, אז גם אני! אבל רציתי לשאול – איך השוק הישראלי משפיע על מניות אמריקאיות כאלה?
כתבה מקצועית ומעשית. המודלים העסקיים החזקים של החברות האלה באמת עוזרים בשוק תנודתי.
חחח, באפט כנראה יודע משהו שאנחנו לא. אני אשקול להשקיע, אבל רק אחרי שאבדוק את התזרים שלי קודם.
תזרים קבוע ודיבידנדים – זה בדיוק מה שאני מחפש בתקופה הזאת. תודה על ההמלצה העקיפה!