מניית Dell רושמת עלייה של כ-5% במסחר המאוחר בוול סטריט הלילה (שלישי), לאחר שפרסמה דוחות כספיים חזקים לרבעון השני של שנת הכספים. החברה עקפה את תחזיות האנליסטים בשורת הרווח וההכנסות, והציגה שדרוג משמעותי לתחזיותיה העתידיות, על רקע הביקוש הגובר לתשתיות מחשוב עבור יישומי בינה מלאכותית.
ברבעון השני, שהסתיים ב-31 ביולי, רשמה החברה רווח מתואם של 7.04 דולר למניה, לעומת תחזית אנליסטים שעמדה על 4.92 דולר למניה בלבד. הכנסות החברה הסתכמו ב-46.97 מיליארד דולר, נתון המשקף צמיחה חדה של כ-58% לעומת הרבעון המקביל אשתקד, ומעל לצפי המוקדם שעמד על 44.92 מיליארד דולר.
כמה כסף מדובר?
הנתון המרכזי בדוחות נוגע לפעילות השרתים המותאמים לבינה מלאכותית. דל צופה כעת הכנסות שנתיות של 74 מיליארד דולר ממכירות אלה בשנת הכספים 2027, נתון המשקף זינוק של כ-200% לעומת השנה הקודמת. מדובר בשדרוג משמעותי לעומת התחזית שהציגה החברה לפני כשישה חודשים, אז צפתה צמיחה של כ-103% בלבד.
חטיבת פתרונות התשתית של החברה, המתמקדת בציוד למרכזי נתונים, רשמה הכנסות של 31.78 מיליארד דולר ברבעון, זינוק של 89% לעומת אשתקד. מתוך סכום זה, הכנסות משרתי בינה מלאכותית עמדו על 16.40 מיליארד דולר, בעוד שההכנסות משרתים מסורתיים וציוד תקשורת זינקו ב-122% והסתכמו ב-10.53 מיליארד דולר.
במקביל, חטיבת המחשבים האישיים והציוד הנלווה של דל רשמה הכנסות של 15.03 מיליארד דולר, עלייה של 20% לעומת השנה הקודמת, אך מעט מתחת לתחזיות האנליסטים שעמדו על 15.08 מיליארד דולר. הרווח הנקי הכולל של החברה ברבעון זינק ל-4.13 מיליארד דולר, בהשוואה ל-1.16 מיליארד דולר ברבעון המקביל.
ומה צפוי עכשיו?
לרבעון השלישי צופה דל רווח מתואם של 6.50 דולר למניה והכנסות של 49 מיליארד דולר, מעל תחזיות האנליסטים לרווח של 4.49 דולר למניה והכנסות של 41.42 מיליארד דולר. החברה גם עדכנה את התחזית השנתית כולה, וצופה כעת רווח מתואם של 25.50 דולר למניה והכנסות של 192 מיליארד דולר.
הביקוש הגובר לתשתיות בינה מלאכותית בא לידי ביטוי גם בחוזים חדשים שחתמה החברה. במהלך הרבעון קיבלה דל חוזה בהיקף של 9.7 מיליארד דולר לאספקת תוכנה לצבא ארצות הברית. בנוסף, חברת תשתיות הענן IREN הודיעה כי תרכוש מדל חומרה בהיקף של 1.6 מיליארד דולר, כולל שרתים המצוידים בשבבים של אנבידיה.
