חברת תעשיות מספנות ישראל השלימה בהצלחה יתרה את השלב המוסדי בהנפקת איגרות החוב הראשונה בתולדותיה (סדרה א').
המהלך, אותו הובילו רוסאריו חיתום ודיסקונט קפיטל חיתום, זכה לעניין חריג מצד שוק ההון עם ביקושים קשיחים שהסתכמו בכ-970 מיליון שקל.
מדובר בהיקף הגבוה פי 6.4 מהסכום המקורי שביקשה החברה לגייס, שעמד על 150 מיליון שקל.
בעקבות הבעת האמון המשמעותית מצד המשקיעים, החליטה הנהלת החברה להגדיל את היקף הגיוס הסופי בשלב המוסדי ל-200 מיליון שקל.
תנאי הנפקה אטרקטיביים ודירוג יציב
הביקושים הגבוהים אפשרו לחברה לנעול את השלב המוסדי בתנאים פיננסיים מצוינים: ריבית שקלית של כ-4.2% ומשך חיים ממוצע (מח"מ) של כ-6.2 שנים.
נתון זה משקף מרווח נמוך במיוחד של 0.64% בלבד מעל אג"ח ממשלתיות מקבילות.
סדרת האג"ח קיבלה דירוג $A+$ באופק יציב מחברת S&P מעלות, והיא תיפרע לשיעורין בין השנים 2028 ל-2035. את ההנפקה הובילו רוסאריו חיתום ודיסקונט קפיטל חיתום.
צמיחה ברבעון הראשון ופתרון לאתגרי השעה
ההנפקה המוצלח מגיעה על רקע תוצאות כספיות חזקות לרבעון הראשון של שנת 2026.
למרות השפעות מבצע 'שאגת הארי' על המשק, רשמה החברה עלייה של 8.3% בהכנסות לרמה של 417 מיליון שקל.
הצמיחה הובלה בעיקר על ידי מגזר המספנה, שזינק ב-139% ל-130 מיליון שקל.
ההכנסות ברבעון עלה ב-23% לכ-52 מיליון שקל, והרווח הנקי הסתכם בכ-10.5 מיליון שקל.
לחברה איתנות פיננסית גבוהה עם הון עצמי של כ-943 מיליון שקל ונזילות של כ-415 מיליון שקל במזומנים ובהשקעות לטווח קצר.
עוגן אסטרטגי לסחר החוץ הישראלי
תעשיות מספנות ישראל, הנמצאת בשליטתם של שלומי פוגל, סמי קצב, משפחת שמלצר וקבוצת גולד בונד, מחזיקה בניסיון של למעלה מ-60 שנה בענף הימי.
החברה פועלת כמנוע קריטי לסחר החוץ של ישראל ומחלקת את פעילותה לחמישה תחומי ליבה מרכזיים: בניית כלי שיט, הפעלת נמל פרטי, תובלה ימית, שירותים לוגיסטיים לתעשיית האנרגיה וחומרי בנייה.
כספי הגיוס מיועדים לבסס את חוסנה הפיננסי של הקבוצה ולתמוך בהמשך הרחבת פעילותה בשנים הבאות.
צביקה שכטרמן, מנכ"ל תעשיות מספנות ישראל: "גיוס האג"ח הראשון מהווה אבן דרך נוספת בהתפתחות החברה. הביקושים הגבוהים והמרווח הנמוך משקפים את אמון שוק ההון בחברה, בהנהלתה ובאסטרטגיית הצמיחה שלה. הגיוס הנוכחי יחזק את הגמישות הפיננסית של הקבוצה, ישפר את מבנה ההון שלה ויתמוך בהמשך פיתוח מנועי הצמיחה שלה"
